Plan de jubilación: ¿es lo mismo que un plan de pensiones?

Es totalmente lícito tener algunas dudas sobre cómo afrontar nuestra futura jubilación. En este artículo descubriremos las principales diferencias entre un plan de pensiones y un plan de jubilación, así como información detallada sobre estos dos productos de ahorro distintos con un denominador común: proporcionar una mayor estabilidad económica a los años dorados.

Un plan de pensiones es un producto de ahorro y de inversión a largo plazo de tipo financiero-fiscal, diseñado particularmente para nuestra futura jubilación. La tarea principal de este instrumento de inversión es complementar nuestra pensión pública una vez nos hayamos retirado.

Asimismo, los ahorradores deberán contribuir en el plan de pensiones elegido de forma puntual, mensual o anual. Seguidamente, el dinero obtenido se invertirá en un fondo de pensiones, cuyo funcionamiento es muy similar al de un fondo de inversión. 

Igualmente, los gestores del fondo serán los encargados de invertir las aportaciones en activos variados, que operarán según la estrategia y el nivel de riesgo elegido previamente. 

Cabe señalar que las principales ventajas de los planes de pensiones son: 

• El beneficio fiscal al poder desgravar las inversiones realizadas
• Su capacidad de adaptarse a los distintos niveles de inversión
• Por ahora son productos no embargables, por lo menos hasta el próximo año 2025. De hecho, así lo confirma la respuesta de la Dirección General de Seguros y Pensiones, del Ministerio de Economía, a una pregunta de Inverco sobre la confiscación del ahorro de los planes de pensiones y fondos de pensiones recogida por el diario económico Expansión. De igual forma, podemos encontrar más información en el Boletín Oficial del Estado, en la Modificación del Reglamento de Planes y Fondos de Pensiones, aprobado por el Real Decreto 304/2004, de 20 de febrero.

Un plan de jubilación es un producto de ahorro a largo plazo gestionado por una compañía aseguradora, diseñado con la modalidad de seguro, y tal como su propio nombre señala, destinado para el momento de la jubilación. 

Del mismo modo, los planes de jubilación comparten las ventajas fiscales con los planes de pensiones, siendo el más notorio el Plan de Previsión Asegurada, también conocido por sus abreviaturas: PPA. Su característica principal es la garantía de unos intereses y de un capital concretado tras su vencimiento.

Otros tipos de seguros de ahorro dentro del plan de jubilación son los Planes Individuales de ahorro sistemático (PIAS) o el Fondo de seguro diversificado, también conocido por el nombre en inglés United Linked.

• Los Planes Individuales de ahorro sistemático (PIAS): es un seguro de ahorro diseñado para proveer de una renta vitalicia al ahorrador en el momento de vencimiento del contrato del seguro, generalmente, tras el retiro laboral. Se considera un seguro flexible, al no requerir aportaciones periódicamente pactadas.
• Unit Linked o Fondo de seguro diversificado: en este fondo tenemos un mayor poder decisión, aunque también somos los responsables del riesgo de las inversiones, por lo que su rentabilidad no está asegurada. 

Unit Linked divide las aportaciones de forma que una parte van destinadas a las primas del seguro y el resto se dirige a la inversión de los activos ofrecidos por la aseguradora.

Cabe destacar que aunque un plan de jubilación o un plan de pensiones, compartan la misma finalidad de complementar una posible futura jubilación, son consideradas figuras jurídicas diferentes. En este sentido, las diferencias entre un plan de pensiones y un plan de jubilación se basan principalmente tanto en su fiscalidad como en su liquidez.

• Fiscalidad de un plan de Jubilación y de un plan de pensiones: Por un lado, los planes de pensiones sí que nos permiten desgravar en la declaración de la renta. Sin embargo, no todos los planes de jubilación tributan igual. Por ejemplo, United Linked y PIAS no nos permiten desgravar nuestras aportaciones, pero sí tienen el mismo comportamiento a efectos fiscales. 

Además, el PPA funciona igual que un plan de pensiones, es decir, nos permitirá aplicar las reducciones en nuestro IRPF. Asimismo, en el momento de recuperar los mismos, formarán parte de las rentas del trabajo y tributarán según los tipos generales del IRPF.

• Disponibilidad y rescate del dinero invertido: La liquidez es un tema principal a la hora de realizar una inversión económica. Normalmente, el dinero puede rescatarse ante cualquier necesidad en un plan de jubilación, por lo que se considera un producto líquido. No obstante, tendremos que cumplir las condiciones contratadas en la póliza. Igualmente, podremos perder algunas ventajas fiscales o incluso tener que abonar una penalización. 

Por otro lado, los planes de pensiones únicamente nos permitirán el rescate en determinados casos, como en riesgo de desahucio de la vivienda habitual, enfermedad o desempleo de larga duración.