Mejora tu cartera de valores

Todos los inversores de hoy en día buscan formas de obtener mayores ganancias. Si quieres hacerlo deberás primero mejorar tu cartera de valores. Desde Raisin somos conscientes de que tu triunfo es el nuestro también, por eso te vamos a dar unos consejos para que puedas mejorar tu cartera de valores.

Seguro que ya hay alguna pregunta que te ronda por la cabeza. ¿Deberías elegir acciones o bonos para invertir o una combinación de ambos? ¿Deberías invertir en pequeñas empresas o en grandes compañías? ¿Deberías elegir una estrategia de inversión activa o una pasiva? ¿Qué es el reequilibrio financiero? En este artículo te damos las claves para que tomes una buena decisión que te ayude a mejorar tu cartera de valores.

Consejos para crear una cartera de valores sólida

Acciones mejor que bonos

Si bien las acciones conllevan un mayor riesgo que los bonos, una combinación manejable de las dos en una cartera puede ofrecer un rendimiento atractivo con baja volatilidad. Si comparamos datos del índice S&P 500, es decir de las acciones de gran capitalización de Estados Unidos,  comprendido entre 2008 y 2018 se observa que el rendimiento bruto anual ha obtenido datos alcistas que confirman una tendencia positiva con un rendimiento bruto anual superior al 9,9%.

Si aparte de esto tienes en cuenta que en dichos periodos el Índice de Precios al Consumidor fue del 3%, eso redujo el rendimiento real ajustado a 6.9% para acciones y 2.5% para bonos. La inflación puede erosionar el poder adquisitivo y los rendimientos, pero la inversión en acciones puede ayudar a mejorar los rendimientos, lo que convierte la inversión en una decisión acertada y  gratificante.

Pequeñas empresas vs grandes compañías

Los historiales de desempeño de las compañías internacionales muestran que las empresas de pequeña capitalización han superado a las compañías de gran capitalización en los mercados internacionales.

Las compañías más pequeñas conllevan un mayor riesgo que las grandes compañías a lo largo del tiempo porque están menos establecidas. Son candidatos a préstamos más riesgosos para los bancos, tienen operaciones más pequeñas, menos empleados, inventario reducido y, por lo general, un historial mínimo. Sin embargo, una cartera de inversiones que se inclina hacia compañías pequeñas y medianas sobre compañías de gran tamaño históricamente ha proporcionado rendimientos más altos que una que se inclina hacia acciones de gran capitalización.

Las pequeñas empresas internacionales superaron a las grandes empresas internacionales en un promedio de 5,8 por año hasta 2010. En el caso de las empresas españolas de pequeña capitalización en 2018 siguieron registrando unos resultados mejor que el Ibex 35. Si bien el principal selectivo español suma una rentabilidad superior al 2% durante el año pasado, las small caps ofrecieron más de un 16% en el mismo periodo.

Administrar los gastos

La forma en que inviertas en tu cartera tendrá un impacto directo en el costo de tus inversiones y en el rendimiento de la inversión que te llevas al bolsillo. Los dos métodos principales para invertir son a través de la gestión activa o la gestión pasiva. La gestión activa tiene costos significativamente más altos que la pasiva. Es típico que la diferencia de gastos entre la gestión activa y pasiva sea de al menos 1% por año.

La gestión activa tiende a ser mucho más costosa que la gestión pasiva, ya que requiere los conocimientos de analistas de investigación, técnicos y economistas que imponen un alto precio para buscar  la mejor idea de inversión para una cartera. Debido a que los gerentes activos tienen que pagar los costos de comercialización y ventas de fondos, generalmente imponen una tarifa anual de comercialización o distribución sobre fondos mutuos y cargas de ventas a sus inversiones para que los corredores de bolsa vendan sus fondos.

La gestión pasiva se utiliza para minimizar los costos de inversión y evitar los efectos adversos de no predecir los movimientos futuros del mercado. Los fondos indexados utilizan este enfoque como una forma para probar  todo el mercado de valores versus el momento del mercado y la selección de valores. La gestión pasiva es, por tanto, mucho menos costosa que la activa.

Diversificar la cartera

La asignación y diversificación de activos es el proceso de agregar múltiples clases de activos que son de naturaleza diferente como acciones, bonos, depósitos bancarios, cuentas de ahorro…  a una cartera con una asignación porcentual apropiada para cada clase. Dado que las clases de activos tienen diferentes correlaciones entre sí, una combinación eficiente puede reducir drásticamente el riesgo general de la cartera y mejorar el rendimiento esperado. Se sabe que los productos básicos (como trigo, petróleo, plata) tienen una baja correlación con las existencias; por lo tanto, pueden complementar una cartera reduciendo el riesgo general de la cartera y mejorando los rendimientos esperados.

Periodo de reequilibrio

Con el tiempo, una cartera de valores se alejará de sus porcentajes de clase de activos originales y debería volver a alinearse con los objetivos. Una combinación de acciones / bonos 50/50 podría convertirse fácilmente en una mezcla de acciones / bonos 60/40 después de una recuperación próspera del mercado de valores. El acto de ajustar la cartera a su asignación original se llama reequilibrio y es importante de cara a mantener la mejora en tu cartera de valores.

Un plan para mejorar la cartera de valores

Lo creas o no, con demasiada frecuencia los inversores no tienen un plan de inversión establecido. No hay una estrategia para lo que están comprando, por lo que terminan con una mezcla de todo tipo de cosas en sus carteras. Y la mayoría de las veces, el resultado es caótico y de bajo rendimiento. ¿Conoces el viejo dicho de  «si no planificas, planeas fracasar»? Bueno, esto es cierto con la inversión.

Una estrategia clara te dará claridad sobre el resultado final, tus objetivos financieros a largo plazo. Por ejemplo, independientemente de que decidas invertir en bolsa, muchos inversores optan por acogerse a otros productos financieros como los depósitos bancarios, precisamente por lo mismo, porque la planificación es la base de una buena cartera de inversión.

Disponer de una estrategia te brindará un enfoque direccional similar al de un láser para mantenerte encaminado a alcanzar, incluso superar, tus objetivos de inversión al guiarte sobre qué comprar, qué no comprar (esto a veces es aún más importante) y qué vender.

Tener un plan te ayudará a evitar tomar decisiones de inversión precipitadas o abiertamente emocionales o adoptar inadvertida o conscientemente la conocida mentalidad de rebaño, esto es, hacer lo que hace la mayoría y esto no siempre tiene por qué salir bien. Seguir a la mayoría en la mayoría de ocasiones lo que provocará es un perjuicio para tu cartera de valores.

Aumentar la riqueza en tiempos de volatilidad

Los inversores pueden aumentar su riqueza en tiempos de volatilidad debido a las oportunidades de compra. Lo hemos visto a lo largo de la historia. Los mercados de sube y baja son una oportunidad para que los inversores pongan dinero nuevo en los mercados a precios más bajos. Una caída en el mercado significa que hay inversiones de alta calidad disponibles a precios más atractivos.

Como se suele decir cuando hay periodos de crisis económica: Se insta a los inversores a no quedarse al margen esperando aguas más tranquilas en los mercados. En su lugar, deberían aprovechar la volatilidad por su riqueza, seguridad y libertad a largo plazo.

Comprar cuando las inversiones son más baratas no es un secreto mágico, por supuesto, pero la gente a menudo lo pasa por alto, debido a la ‘mentalidad de rebaño’ mencionada anteriormente. Quien algo quiere, debe arriesgar. Eso sí, teniendo cierta seguridad en los ahorros, que es algo que proporcionan los depósitos bancarios.

Podría decirse que el mayor inversor del mundo, Warren Buffett, dijo una vez que, como inversor, es mejor tener «miedo cuando otros son codiciosos y codicioso cuando otros tengan miedo».  Entonces, cuando otros son codiciosos, los precios generalmente son demasiado altos, y se debe tener cuidado de pagar de más por un activo que conduciría a rendimientos diezmados. Cuando otros tienen miedo, puede presentarse una gran oportunidad de compra. Recuerda que el precio es lo que paga, el valor es lo que se obtiene.

La globalidad, esencial para mitigar los riesgos

Por último, todos los inversores saben de la importancia de la diversificación de la cartera, o la teoría de «no poner todos sus huevos en una canasta». La diversificación es esencial, ya que te ayuda a mitigar los riesgos y aprovechar las oportunidades. La verdadera diversificación significa no solo repartir tu dinero entre clases de activos y sectores, sino también entre regiones geográficas, por eso es bueno tener en cuenta lo que te pueden ofrecer distintos bancos de Europa.

Hoy en día más que nunca, es importante que los inversores consideren una perspectiva más global. Es un mito que se debe desacreditar que existen riesgos inherentes a la inversión internacional. Todo lo contrario. A mayor diversificación asegurada por la globalización, mayor es la reducción del riesgo general de la cartera.

Existen muchos fondos minoristas establecidos que brindan exposición internacional, utilizando una amplia variedad de métodos.

Si sigues estos consejos, estamos seguros de que tu cartera de valores mejorará sustancialmente.